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互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心行業(yè)研究
來源: | 作者:馮志 | 發(fā)布時(shí)間: 2021-11-06 | 4113 次瀏覽 | 分享到:

  1.概念和定義  


互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心(IDC,Internet Data Center)是通過互聯(lián)網(wǎng)為集中式收集、存儲(chǔ)、處理和發(fā)送數(shù)據(jù)的設(shè)備提供運(yùn)行維護(hù)的設(shè)施及相關(guān)服務(wù)。IDC主要支持應(yīng)用場(chǎng)景包括音視頻、交易支付、超高清、車聯(lián)網(wǎng)、VR/AR、網(wǎng)頁(yè)瀏覽、視頻播放以及數(shù)據(jù)存儲(chǔ)備份等。提供以上服務(wù)或者有以上應(yīng)用需求的客戶(政府機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)公司、制造業(yè)等等)均需要自建或租用IDC。IDC可提供網(wǎng)站和服務(wù)器托管、應(yīng)用托管等基礎(chǔ)服務(wù),也可以提供安全防護(hù),以及負(fù)載均衡、流量監(jiān)控、VPN服務(wù)、災(zāi)備服務(wù)等增值服務(wù)。


IDC是典型的高能耗設(shè)施,主要原因有:

(1)IDC關(guān)鍵IT設(shè)備需全天候運(yùn)行,行需要配置和消耗大量的電能;

(2)IT關(guān)鍵設(shè)備運(yùn)行環(huán)境恒溫、恒濕、恒電(正常運(yùn)行的環(huán)境要求為溫度為18℃-27℃、相對(duì)濕度為45%-55%),其運(yùn)行本身也會(huì)產(chǎn)生大量的熱量,因此需要大量空調(diào)設(shè)備長(zhǎng)時(shí)間恒溫運(yùn)行,亦需消耗大量電能。



  2.行業(yè)的核心驅(qū)動(dòng)力  


       2.1數(shù)據(jù)流量的爆發(fā)式增長(zhǎng)



(1)數(shù)字化轉(zhuǎn)型(政府和企業(yè))的持續(xù)推進(jìn)帶來行業(yè)需求的持續(xù)增長(zhǎng)

產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的加速落地,成為推動(dòng)IDC行業(yè)加速發(fā)展重要推動(dòng)力。目前,消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展增速放緩,企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型加速,在大量的傳統(tǒng)企業(yè)效率低下,產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)正迎來發(fā)展的新契機(jī)。產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)連接的對(duì)象包括人、設(shè)備、產(chǎn)品以及各類生產(chǎn)要素,其潛在連接設(shè)備的數(shù)量級(jí)別遠(yuǎn)超消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)。根據(jù)愛立信等預(yù)測(cè),2025年物聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)有望突破250億,帶來百億級(jí)別的增量空間;產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)量亦保持加速發(fā)展態(tài)勢(shì),是驅(qū)動(dòng)IDC行業(yè)發(fā)展新動(dòng)能。


疫情過后政企IT重構(gòu)上云成為重點(diǎn),智慧城市市場(chǎng)空間超過880億元。根據(jù)IDC預(yù)測(cè),2023年我國(guó)智慧城市總規(guī)模有望超過389億美元,20-23年增量空間130億美元(約884億元),近三年為高速發(fā)展期。2021年以來累計(jì)公示的政企招標(biāo)項(xiàng)目超過71億元(不完全統(tǒng)計(jì)),主要中標(biāo)方為云廠商,IDC作為政企IT架構(gòu)的底層基建提供方,亦將受益。

(2)大數(shù)據(jù)時(shí)代流量增長(zhǎng)拉動(dòng)行業(yè)景氣度提升

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)流量爆發(fā)式增長(zhǎng),是推動(dòng)IDC行業(yè)發(fā)展的第一波浪潮。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的流量快速發(fā)展的周期始于2013年,隨著移動(dòng)電話的普及、移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)升級(jí)流量迎來快速增長(zhǎng)。2018年,在各種線上線下服務(wù)加快融合,移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新大力驅(qū)動(dòng)下,移動(dòng)支付/出行/視頻直播等應(yīng)用場(chǎng)景快速普及,移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)接入流量增速創(chuàng)下新高(同比+189%)。2020年,我國(guó)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)接入流量達(dá)到1656億GB/年,2013-2020年間累計(jì)增長(zhǎng)125倍;戶均流量達(dá)到10.35GB/月/戶,累計(jì)增長(zhǎng)74倍,預(yù)計(jì)未來移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)將維持高速增長(zhǎng),推動(dòng)IDC行業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展。

而5G時(shí)代我國(guó)流量規(guī)模整體走高,主要以政企端需求為主,為IDC需求增長(zhǎng)提供有力支撐。整體看,2020年世界對(duì)于5G建設(shè)角度整體加快,我國(guó)基站“大建特建”,相關(guān)數(shù)據(jù)流量整體規(guī)模有所提升,預(yù)計(jì)2020年~2025年世界數(shù)據(jù)流量復(fù)合增速將超過25%。



2.2政策的引導(dǎo)和限制


在核心地區(qū)新建大型數(shù)據(jù)中心需求較大。然而,因整體布局、環(huán)保能耗等方面考慮,目前政府對(duì)核心地區(qū)新建IDC項(xiàng)目PUE提出更高要求等政策性限制(參見下表),使得核心地區(qū)IDC項(xiàng)目資源尤為稀缺。投資人必須從商業(yè)環(huán)境、政策限制、投資回報(bào)率等多個(gè)維度對(duì)IDC項(xiàng)目選址綜合研判。近幾年,國(guó)家陸續(xù)出臺(tái)《關(guān)于加快構(gòu)建全國(guó)一體化大數(shù)據(jù)中心協(xié)同創(chuàng)新體系的指導(dǎo)意見》《全國(guó)一體化大數(shù)據(jù)中心協(xié)同創(chuàng)新體系算力樞紐實(shí)施方案》《新型數(shù)據(jù)中心發(fā)展三年行動(dòng)計(jì)劃(2021-2023年)》等文件,通過規(guī)劃和政策手段有序引導(dǎo)數(shù)據(jù)中心的全國(guó)布局,對(duì)全國(guó)未來數(shù)據(jù)中心的全國(guó)格局有重大影響。


  3.行業(yè)市場(chǎng)分析  


目前中國(guó)IDC市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)速度較快。2014~2017年中國(guó)IDC市場(chǎng)增速均保持在30%以上,領(lǐng)先于世界市場(chǎng)增速。2018年全球IDC市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到6253.1億元,增速達(dá)29.8%;同年中國(guó)IDC市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到了1228億元,增速為29.8%。

從單機(jī)柜月租金看,我國(guó)龍頭企業(yè)整體租金較高。我國(guó)龍頭企業(yè)單機(jī)柜月租金處于6000~8000元價(jià)格帶內(nèi),其中數(shù)據(jù)港(603881.sh)單月租金為2586元最低,世紀(jì)互聯(lián)(VNET.US)單機(jī)柜月租金8822元較高;國(guó)外企業(yè)看,國(guó)外第三方IDC龍頭企業(yè)Equinix單月月租金約為1.3萬元,整體價(jià)位較高。


北上廣三大一線城市為骨干網(wǎng)中心節(jié)點(diǎn),數(shù)據(jù)資源利用率高。而且我國(guó)第三方數(shù)據(jù)中心集中于大型城市,供給緊俏稀缺性增長(zhǎng)。因主要客戶集中于大型國(guó)企、金融公司、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)及政府,故目前IDC機(jī)房選址核心仍以大城市為主。2019年,北京、上海等地區(qū)的IDC機(jī)房數(shù)量相比2018年呈現(xiàn)出明顯性增長(zhǎng)。根據(jù)我國(guó)獲得經(jīng)營(yíng)許可證的在用數(shù)據(jù)中心機(jī)房分布情況,占據(jù)全國(guó)數(shù)據(jù)中心數(shù)量排名前5名的省市分別是北京(66個(gè))廣東(41)、上海(29個(gè))、江蘇(25個(gè))和浙江(22個(gè))。由此可知,我國(guó)IDC機(jī)房主要分布在人口經(jīng)濟(jì)密集型一線城市。


中國(guó)基礎(chǔ)運(yùn)營(yíng)商占據(jù)行業(yè)發(fā)展資源優(yōu)勢(shì),三大運(yùn)營(yíng)商占據(jù)國(guó)內(nèi)IDC行業(yè)62%以上市場(chǎng)份額,但行業(yè)整體向第三方IDC轉(zhuǎn)變。IDC發(fā)展歷史看,我國(guó)早期IDC以中國(guó)電信為代表的運(yùn)營(yíng)商自建出租為主,由于后期互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)流量大幅增高,疊加云計(jì)算對(duì)IDC需求增加,運(yùn)營(yíng)商自建IDC以對(duì)內(nèi)供應(yīng)為主,對(duì)外供應(yīng)較少;同時(shí)客觀條件上也存在投入成本較高、質(zhì)量難以滿足企業(yè)定制需要以及建設(shè)力度有限三方面問題,在需求產(chǎn)生且供給不足情況產(chǎn)生后,我國(guó)專業(yè)第三方IDC市場(chǎng)開始興起以提供IDC機(jī)房租賃及后期運(yùn)維,解決企業(yè)“上云”需求及龐雜數(shù)據(jù)流量備份問題。

IDC屬于高速成長(zhǎng)期的重資產(chǎn)服務(wù)業(yè),從項(xiàng)目建設(shè)到完全實(shí)現(xiàn)收入具有一定的時(shí)間差。一般而言,單機(jī)柜投資在15-25萬元不等(主要受IDC中心標(biāo)準(zhǔn)、土地獲取成本影響大),租金一般在5000-9000元/機(jī)柜/月(含電報(bào)價(jià))(一般受機(jī)柜供電密度、區(qū)域電價(jià)影響較大),算上項(xiàng)目電費(fèi)成本、折舊成本、資金成本等,一般投資回收期5-10年。